Pikat e Kontaktit
Në një firmë të letrave me vlerë në Wall Street, menaxherja e marrëdhënieve primare për një klient institucional jofinanciar ka të ngjarë të jetë një bankier i lartë investimesh, veçanërisht një me ekspertizë në sigurimin e letrave me vlerë ose shkrirjen dhe blerjet.
Nga ana tjetër, nëse klienti po përdor kryesisht firmën e letrave me vlerë për të ekzekutuar tregëtia, një person shitës institucional ose ekzekutiv llogarie mund të menaxhojnë marrëdhëniet. Në një bankë tregtare, ai menaxher i marrëdhënieve është i detyruar të jetë një zyrtar i lartë i kredidhënies , në rastin e një klienti që shfrytëzon kredi nga ajo bankë.
Përfaqësuesi kryesor i një klienti institucional jo-financiar në marrëdhëniet e tij me firmat e letrave me vlerë ose bankat tregtare ndoshta do të jetë një menaxher në departamentin e saj të thesarit . Në marrëdhëniet me firmat e menaxhimit të investimeve që trajtojnë pensionin e punonjësve dhe llogaritë 401 (k), një menaxher në departamentin e burimeve njerëzore është i prirur të jetë përfaqësuesi i korporatës.
Klientët e Biznesit të Vogël
Bizneset e vogla, sidomos ato që nuk kanë borxh publik ose borxhi publik, normalisht trajtohen si klientë me pakicë . Llogaritë e tyre në përgjithësi do të shërbehen nga këshilltarët financiarë në firmat e letrave me vlerë ose nga oficerë të kreditimit të bizneseve të vogla në bankat komerciale.
Klientët e Shërbimeve Financiare
Ekziston një sasi e madhe që merret me firmat në industrinë e shërbimeve financiare, madje edhe midis firmave të mëdha, të integruara dhe të larmishme. Në veçanti, firmat e letrave me vlerë që veprojnë si krijuesit e tregut janë të detyruar të kenë vëllime të mëdha të tregtisë ditore midis tyre, të menaxhojnë zërat e tyre përkatës të letrave me vlerë dhe të mbushin porositë e klientëve për letrat me vlerë që ato aktualisht nuk posedojnë.
Përveç kësaj, nënshkrimet e letrave me vlerë shpesh kërkojnë organizimin e partneriteteve ad hoc (sindikatat) midis një numri firmash për të përhapur rreziqet e sigurimit dhe për të gjetur blerës për letrat me vlerë tashmë të ofruara. Sa më i madh të jetë letra e letrave me vlerë, aq më i madh do të jenë obligimet dhe shitjet e sindikatave.
Individë shumë të pasur
Individë jashtëzakonisht të lartë me vlerë neto (për shembull, ata me mbi 100 milionë dollarë në asete) mund të shërbejnë nëpërmjet kanaleve të shitjeve institucionale, në vend se përmes kanaleve të këshilltarit financiar që u shërbejnë klientëve me pakicë. Kjo është veçanërisht e vërtetë nëse këta individë kanë këshilltarët e tyre financiarë (ose zyrat e familjes) pavarësisht nga firma në fjalë, dhe në vend të kësaj e përdorin atë firmë në mënyrë rigoroze për të ekzekutuar tregëtia dhe për të marrë produkte investimi.
Linjat Institucionale të Biznesit
Vini re se departamentet dhe linjat e caktuara të biznesit brenda industrisë së shërbimeve financiare zakonisht përkufizohen si natyrë institucionale. Investimi bankar është një shembull, bazuar në natyrën e klientëve.
Tregtia e letrave me vlerë është një shembull tjetër; megjithëse ky funksion u shërben të dy klientëve me pakicë dhe institucione, mbizotërimi i vëllimit të tregtimit tenton të jetë në emër të institucioneve.
Gjithashtu, funksioni i tregtimit ka tendencë të ketë lidhje të ngushta me funksionin e bankës investuese, e cila krijon letra me vlerë që më pas do të tregtohen në tregun sekondar.
Megjithëse raportet dhe analizat e zhvilluara nga departamentet e hulumtimit të letrave me vlerë në shtëpi priren të jenë në shënjestër ndaj këshilltarëve financiarë me pakicë dhe klientëve me pakicë, këto grupe ndoshta do të organizohen në gjysmën institucionale të një firme të larmishëm.